Дежурные по банкамКак изменилась роль банковского сектора в обеспечении экономического роста в России? Должны ли банки, на ваш взгляд, выступать основным драйвером экономического роста?
|
|
Роль банков в обеспечении экономического роста была, есть и всегда будет очень высокой и не только в нашей стране, но и во всем мире. В России эта роль еще более значима по простой причине отсутствия других источников инвестиций и финансирования бизнеса и производства.
Банки должны быть основным драйвером экономического роста, потому что у нас практически нет других серьезных источников роста. А также потому, что банковская система на сегодняшний день пока самая еще не монополизированная сфера экономики, где, не смотря на многие «но», сохраняется более или менее конкурентная среда. Эта конкуренция на финансовом рынке дает хоть какой-то шанс развитию бизнеса в других отраслях. Слабо развит фондовый рынок, а гос. средства используются крайне неэффективно и даже на развитие инфраструктуры – дорог, мостов, туннелей, транспорта, коммуникаций, здравоохранения и др., как показывает практика, этих средств не хватает. |
АлексейСимановский Центральный банк Российской Федерации (Банк России), Советник Председателя Банка России Если брать только 2012 год, то роль банковского сектора в обеспечении экономического роста, на мой взгляд, не повысилась. Статистически это обусловлено тем, что, повинуясь коммерческому инстинкту, банки дружно "налегли" на сегмент потребительского кредитования. В итоге розничное кредитование, поддерживающее спрос и - в значительной степени - импорт, било рекорды (общий прирост за год 39,4%, прирост необеспеченного розничного кредитования - 56,8%; прирост за 2011 год - 35,9% и 50,1% соответственно), в то время как рост кредитов корпоративному сектору не дотянул до 15% (номинальный рост 12,7%, реальный - без учета валютной переоценки - 14,3%).
В этом нет трагедии. В конечном счете кредитование экономики росло в меру роста самой экономики: прирост номинального ВВП (ВВП в текущих ценах с октября 2011 по сентябрь 2012 года, данных за 2012 год пока нет) составил 14,1%, реальный прирост кредитов предприятиям, как отмечалось, составил за 2012 год 14,3 %. За 2010 и 2011 годы указанные показатели составляли 11,3%/11,9% и 21,4%/24,9% соответственно. То есть 2012 год очень похож на 2010 - с той разницей, что в 2010 процесс шел от меньшего к большему, а в 2012 - от большего к меньшему. Тем не менее, думаю, что в итоге придем к "среднему". Возможно, уже в 2013 году. Нет, разумеется, в отсутствии повышенного интереса к кредитованию реальной экономики и вины банков: они вели себя так, как диктовал им рынок и задачи максимизации прибыли, в чем банки коллективно и преуспели. Мораль же из развития кредитования в 2012 году следует такая: для более сбалансированного распределения кредитных ресурсов и для повышения роли банков в экономическом развитии нужны соответствующие регулирующие воздействия. Конечно, речь идет не только о банковском регулировании. Важным фактором повышения интереса банков к кредитованию реального сектора и одновременно фактором снижения цены кредитов для предприятий является участие государства в покрытии кредитных рисков. Насколько мне известно, планы по развитию этого направления есть. Что касается собственно банковского регулирования, то Банк России обозначил свои планы по более точной оценке рисков необеспеченного потребительского кредитования. Думаю, что реализация этих планов поспособствует оптимизации баланса в бизнес политике банков. Основным "драйвером" экономического развития банки быть не могут по определению. Они выполняют роль финансовых посредников - и в этой роли призваны способствовать строительству эффективной экономики. Но "тащить" экономику они объективно не могут. Попытка характерного актера, каким является финансовый посредник, сыграть роль героя в экономической драме оборачивается для финансовой системы, для экономики в целом и для всего общества пыткой финансового кризиса. И вообще, чтобы быть полезным и общественно признанным, не обязательно раздуваться до вола. |
Роль банковского сектора в России за последние 10 лет заметно выросла. Это, прежде всего, видно из относительных показателей его развития. К примеру, отношение кредитного портфеля российских банков к ВВП превысило 70% и достаточно быстро увеличивается. Возросла доля банковских кредитов в общем объеме инвестиций в России. Если в середине 90-х годов она не превышала 3-4%, то сегодня именно банковское кредитование составляет порядка 15% всех инвестиций в российскую экономику.
8 лет назад в России практически не существовало ипотечного рынка. Сегодня, а именно в четвертом квартале 2012 года, уже каждая четвертая квартира, приобретаемая в России, покупается с помощью ипотечных кредитов. И доля ипотеки в ВВП достигла 3,5%, что, конечно же, немного по сравнению с развитыми странами, но достаточно неплохо за короткий период существования ипотечного рынка в России. Можно множить перечень подобных сопоставлений. В 2012 году вклад банковской системы в экономический рост был особенно заметен по двум направлениям. Потребительское кредитование. Ясно, что темп роста кредитования физических лиц, который составил около 40% за 2012 год и 36% за 2011 год, был одним из ключевых драйверов роста ВВП России. Точно также до 70% продаваемых в России автомобилей покупалось в кредит. Автокредитование - в силу того, что сам рынок продаж автомобилей достаточно емок в России. А Россия, как известно, вышла на второе место в Европе после Германии по количеству продаж новых автомобилей. Ясно, что вклад банков здесь очень велик. Но может ли банковское кредитование быть основным драйвером экономического роста? Вряд ли. Все-таки по-прежнему вклад именно банковского финансирования в инвестиции в России достаточно минорен, одна седьмая. И эта ситуация в ближайшем будущем кардинально не изменится. Банковская деятельность, безусловно, важна для экономического роста. Но это только один из факторов экономического роста. |
Авторизуйтесь, чтобы оставить комментарий.