Аналитика: Вечерний обзор. Российский рынок перешел в режим ожидания

Во вторник, 12 августа, Индекс МосБиржи закрылся в небольшом плюсе. Волатильность торгов снизилась, так как инвесторы с умеренным оптимизмом ждут встречи президентов США и РФ, которая ожидается 15 августа. Вероятно, до этой даты волатильность торгов останется пониженной, хотя достаточно большое количество корпоративных новостей и отчетов повышают активность торгов в отдельных акциях. Остается актуальной тема замедления инфляция и постепенного смягчения ДКП. В частности, сегодня Владимир Путин заявил, что годовая инфляция продолжает замедляться, а ситуация с бюджетом в РФ устойчива. В то же время сдерживающим фактором для рынка остаются низкие рублевые цены на нефть.

По итогам торгов Индекс МосБиржи вырос на 0,44% до отметки 2977,2 пункта, а долларовый индекс РТС ― на 0,18% до 1174,2 пункта.

В лидерах роста находились акции «М.Видео», прибавившие 4,72%. Инвесторов воодушевила новость о том, что китайский e-commerce гигант JD.com стал косвенным владельцем 15% в «М.Видео». Сделка станет возможной благодаря покупке китайцами немецкого ретейлера Ceconomy. Она также включает поглощение Media-Saturn-Holding GmbH, которой принадлежит 15% акций «М.Видео».

«Алроса» представила противоречивый отчет по МСФО за полугодие. Выручка компании по итогам I полугодия сократилась на 25% (г/г) до 134,3 млрд руб., а EBITDA ― на 42% (г/г) до 37,1 млрд руб. Свободный денежный поток упал до 2,6 млрд руб. против 38,0 млрд руб. годом ранее. В то же время инвесторов умеренно обрадовал факт получения 15,9 млрд руб. за продажу доли в ангольском проекте «Катока», а также превышение EBITDA над консенсусом. Акции «Алросы» по итогам торгов выросли на 2,62%.

Группа «Аэрофлот» в июле снизила перевозки пассажиров на 2,3% ― до 5,7 млн человек. Менеджмент объяснил слабую динамику внешними факторами, вероятно, имея в виду наблюдавшиеся перебои в работе аэропортов. Акции «Аэрофлота», несмотря на слабые операционные результаты, прибавили 3,39%.

По итогам I финансового квартала 2025 года «Диасофт» увеличил выручку на 12% (г/г) до 2,4 млрд руб. Чистая прибыль при этом снизилась на 49% (г/г) до 252,9 млн руб. Из позитива можно выделить отрицательный чистый долг на конец периода. Акции разработчика ПО нейтрально отреагировали на отчет, снизившись на 0,20%.

Лучше рынка смотрелись акции ВК, выросшие на 4,20% на фоне жалоб пользователей на проблемы со звонками в Telegram и WhatsApp (принадлежит Meta, которая признана в РФ экстремистской организацией и запрещена). Также рост может быть связан с ожиданием завтрашней полугодовой отчетности компании.

Инвесторам, интересующимся российским рынком акций, мы по традиции рекомендуем обратить внимание на стратегию «RU. Капитал и дивиденды».

Технический анализ

Индекс МосБиржи

Двигаясь в рамках краткосрочного восходящего тренда, Индекс МосБиржи пытается подняться выше ключевого сопротивления у отметки 3000 пунктов. В случае успеха рост может продолжиться до сопротивления на уровне 3130 пунктов. В то же время ключевой поддержкой выступает отметка 2850 пунктов.

На американском рынке сохраняется позитивный настрой

Фондовые индексы США продолжают показывать положительную динамику, а индекс Nasdaq в очередной раз обновил исторический максимум. Сегодня в центре внимания инвесторов был отчет по инфляции за июль. В прошедшем месяце инфляция в США составила 2,7% против прогноза в 2,8%, однако базовая инфляция достигла 3,1%, что оказалось немного выше консенсуса в 3,0%. Статистика показала, что влияние тарифов на рост цен является умеренным, что и обрадовало инвесторов. На этом фоне рынки стали закладывать снижение ставки на сентябрьском заседании ФРС с вероятностью 94%. Также рынки продолжили отыгрывать вчерашнюю новость о продлении на 90 дней паузы по пошлинам против Китая.

По состоянию на 18:50 мск индекс Dow Jones растет на 1,00% до 44 416,5 пункта, S&P 500 ― на 0,83% до 6426,4 пункта, а технологический Nasdaq Composite прибавляет 0,95% до 21 589,6 пункта.

Акции Circle, эмитента стейблкоина USDC, растут на 6,87% после сообщения о росте прибыли на 53% (г/г) по итогам II квартала.

Капитализация Apple, чьи акции входят в состав стратегии «US. Сбалансированная», увеличилась на 0,95%.

Акции производителя одежды Hanesbrands взлетели на 24,52% после новости о поглощении за $5 млрд со стороны компании Glidan, занимающейся производством футболок. При этом акции Glidan снижаются на 4,29%.

Сергей Кауфман, аналитик ФГ «Финам»