«Эксперт РА» подтвердил кредитный рейтинг ПАО «ЧЕЛИНДБАНК» на уровне ruA

Рейтинговое агентство «Эксперт РА» подтвердило рейтинг кредитоспособности ПАО «ЧЕЛИНДБАНК» (далее – банк, кредитная организация) на уровне ruA, прогноз по рейтингу стабильный.

Рейтинг кредитоспособности банка обусловлен невысокими рыночными позициями, сильной позицией по капиталу и ликвидности, адекватным качеством активов, а также удовлетворительными оценками рентабельности и качества корпоративного управления. ПАО «ЧЕЛИНДБАНК» – универсальный региональный банк, зарегистрированный в Челябинске. Сеть присутствия банка представлена головным офисом, 41 дополнительным офисом в Челябинской области, а также офисом в Екатеринбурге.

Обоснование рейтинга

Невысокая оценка рыночных позиций обусловлена ограниченными масштабами деятельности кредитной организации – по состоянию на 01.08.2025 банк замыкал топ-80 по активам на российском банковском рынке. При этом отмечается сохранение сильных конкурентных позиций в домашнем регионе, на котором в основном сосредоточена деятельность банка (83% кредитного портфеля ЮЛ, ИП и ФЛ, а также более 99% привлеченных средств приходилось на Челябинскую область по состоянию на 01.05.2025). За период с 01.08.2024 по 01.08.2025 нетто-активы банка увеличились на 16%, ключевыми драйверами роста выступили увеличение вложений в ценные бумаги и межбанковское кредитование. Агентство положительно оценивает высокую диверсификацию бизнеса банка как по активам, так и по доходам: индекс Херфиндаля-Хиршмана по активам составил около 0,26 на 01.05.2025, по доходам – 0,22 за период с 01.04.2024 по 01.04.2025. Также мы традиционно оцениваем концентрацию активных операций на связанных с банком сторонах как низкую и отмечаем, что данные активы представлены преимущественно задолженностью дочерней лизинговой компании, имеющей действующий рейтинг кредитоспособности от «Эксперт РА» на уровне ruA- и работающей с широким кругом неаффилированных клиентов.

Сильная позиция по капиталу при удовлетворительной рентабельности. Показатели достаточности капитала стабильно поддерживаются банком на адекватном уровне: за период с 01.08.2024 по 01.08.2025 среднее значение норматива Н1.0 составило около 16%, Н1.2 и Н1.1 – около 14%. Буфер абсорбции убытков также сохраняется на высоком уровне: на 01.08.2025 банк выдерживал обесценение до 15,9% базы активов и внебалансовых обязательств под риском. Концентрация кредитных рисков оценивается как невысокая – крупные кредитные риски к нетто-активам составили около 28% на 01.08.2025. Рентабельность банка восстановилась после некоторого снижения в 1пг2024 на фоне досоздания резервов на возможные потери: за период с 01.07.2024 по 01.07.2025 ROE по РСБУ составила 11,5% против 8% за аналогичный период годом ранее. Часть прибыли банк традиционно направляет на выплату дивидендов акционерам (в июне 2025-го на дивиденды было распределено 22% прибыли, полученной по итогам 2024 года). Операционная эффективность сохраняется на адекватном уровне, что положительно влияет на рейтинговую оценку: показатель CIR составил около 62% за период с 01.07.2024 по 01.07.2025.

Адекватное качество активов. На 01.08.2025 около 41% валовых активов банка приходилось на корпоративное кредитование, 16% составил розничный ссудный портфель. Корпоративный кредитный портфель представлен как ссудами крупному бизнесу, так и МСБ. Агентство отмечает рост просроченной задолженности по кредитному портфелю ЮЛ и ИП с 2,5% до 4,1% за период с 01.08.2024 по 01.08.2025 на фоне ухудшения финансового положения ряда крупных заемщиков, в том числе, из-за увеличения ставок на рынке, однако качество кредитного портфеля остается адекватным. Розничный кредитный портфель более чем наполовину представлен ипотечными и жилищными ссудами, около 40% приходится на потребительские кредиты. Просроченная задолженность по ссудам ФЛ за период с 01.08.2024 по 01.08.2025 выросла с 2,6% до 3,1% портфеля, однако остается ниже среднерыночных значений. Показатели обеспеченности ссудного портфеля находятся на адекватном уровне: на 01.08.2025 покрытие ссудного портфеля без учета МБК обеспечением без учета залога ценных бумаг, поручительств и гарантий составило 97%, при этом агентство по-прежнему отмечает, что ссуды отдельных крупных проблемных заемщиков обеспечены в меньшей степени при уровне фактического резервирования 100%. Около 22% валовых активов банка приходится на портфель высоколиквидных ценных бумаг, еще около 17% в совокупности составили прочие ликвидные компоненты баланса: межбанковские кредиты, средства на корреспондентских счетах в Банке России и в коммерческих банках с преимущественно высокими рейтингами кредитоспособности, а также наличные денежные средства и их эквиваленты.

Сильная ликвидная позиция обусловлена высоким уровнем покрытия привлеченных средств банка его ликвидными активами, составившим в среднем около 36% за период с 01.08.2024 по 01.08.2025. Кроме того, у банка по-прежнему сохраняется возможность привлечения дополнительной ликвидности посредством сделок РЕПО под залог портфеля высоколиквидных ценных бумаг. Основным источником фондирования кредитной организации остаются средства ФЛ и ИП (60% пассивов на 01.08.2025), которые показали умеренный прирост (+14% за 12 месяцев). Остатки на счетах и депозиты ЮЛ за период с 01.08.2024 по 01.08.2025 выросли на 29%, достигнув 19% пассивов. Концентрация пассивов банка на крупных клиентах остается низкой: доля 10 крупнейших кредиторов/групп кредиторов с учетом средств Банка России составила около 8% пассивов на 01.08.2025.

Удовлетворительный уровень корпоративного управления. Правление и совет директоров банка преимущественно состоят из его бенефициаров, деловая репутация и опыт работы ключевых сотрудников оцениваются как адекватные. Структура собственности остается стабильной в течение последних лет, что обеспечивает устойчивость стратегических приоритетов кредитной организации. В начале 2025 года завершен переход банка с АБС собственной разработки на промышленное решение и новый интернет-банк для физических лиц, что, по оценке агентства, позволит банку улучшить опыт взаимодействия с клиентами с учетом тренда на повышение уровня развития и использования цифровых сервисов. Банком принята новая стратегия развития на 2025–2027 гг., основной задачей реализации которой является устойчивый прибыльный рост бизнеса на основе цифровой трансформации и повышения клиентоориентированности.

Оценка внешнего влияния

Факторы внешнего влияния отсутствуют.

Компоненты рейтинга

Оценка собственной кредитоспособности (ОСК): ruA

Оценка внешнего влияния: -

Прогноз по рейтингу

По рейтингу установлен стабильный прогноз, что предполагает высокую вероятность сохранения кредитного рейтинга на текущем уровне на горизонте 12 месяцев.