Ответы на вопросы, поступившие в рамках Открытой дискуссии «Стратегия и тактика банков в условиях кризиса»

Президент Ассоциации российских банков Гарегин Тосунян ответил на вопросы, поступившие участникам Открытой дискуссии, которая прошла 26 марта на площадке Финансового университета при Правительстве РФ.

- Стратегия банков в условиях кризиса должна быть инициирована Центральным банком или банки действуют автономно? (Новосибирский государственный университет экономики и управления)

Банки самостоятельно без чьего-либо вмешательства могут ужесточить свою политику в отношении клиентов, особенно заёмщиков. Но, конечно, хотелось бы, чтобы и Правительство, и Банк России за счёт принятия соответствующих решений добавили кредитным организациям больше уверенности.

- Импортозамещение предполагает инвестиции в развитие производственных мощностей, каким образом это совпадает со стратегиями банков России? (Новосибирский государственный университет экономики и управления)

И банки, и заёмщики понимают, что двузначные процентные ставки по кредитам никак не соответствуют долгосрочному кредитованию и модернизации производств. Поэтому мы ожидаем, что регуляторы рынка, по мере роста потребности в импортозамещении, создадут предпосылки для снижения стоимости ссуд. Банки в этом заинтересованы не меньше, чем их клиенты.

- Возможна ли разработка мероприятий по противодействию и снижению последствий кризиса в банковской системе? (Новосибирский государственный университет экономики и управления)

Они уже приняты: это и докапитализация банков, и повышение защищённости вкладчиков, и временные послабления в банковском регулировании, и снижение ключевой ставки. Конечно, хотелось бы, чтобы регуляторы и законодатели приняли и другие решения: о более серьёзном снижении ставки, о расширении практики предоставления государственных гарантий, о докапитализации не только крупных, но и региональных банков, о введении в действие долгосрочных депозитов. При этом я даже не считаю, что это антикризисные меры – они должны быть в статусе постоянно действующих.

- Какие изменения институциональной сферы необходимы для разработки качественной стратегии банка? (Новосибирский государственный университет экономики и управления)

В первую очередь, это снижение инфляции и ключевой ставки, а также рост экономики страны.

- Как вы считаете, должен ли Центральный банк выплачивать проценты по размещенным у него суммам обязательных резервов коммерческих банков или нет, как это происходит сейчас? (Сибирский институт управления - филиал РАНХиГС)

Понятие «обязательные резервы» предполагает, что не только банки должны их отчислять, но и регулятор принимает средства банков на обязательной основе. Поэтому экономический смысл взимания платы за этот ресурс сомнителен.

- Планируется ли в этом году увеличение кредитными организациями резервов на возможные потери по ссудам? (Сибирский институт управления - филиал РАНХиГС)

Да, объём резервов на возможные потери, в том числе и по ссудам, по итогам года увеличится. Хочется верить, что на меньшую величину, чем в прошлом (42,2%).

- Предполагается ли при формировании  системы управления рыночными рисками учитывать вопрос взаимосвязи волатильности цен и ликвидности? (Сибирский институт управления - филиал РАНХиГС)

Влияние волатильности цен на ликвидность банка уже давно учитывается в системе управления рисками. Что касается ликвидности финансовых инструментов, то здесь ситуация более сложная. Статус рыночного актива подразумевает существование на него рыночной цены, а значит, и достаточно высокой ликвидности. Конечно, иногда эта предпосылка не выполняется. Но всё же на практике такие случаи достаточно редки.

- Какие мероприятия по снижению рыночных рисков может провести банк, учитывая, что ценовые индикаторы рынка могут утрачивать объективность длительное время? (Сибирский институт управления - филиал РАНХиГС, Ивановский государственный университет)

Я не согласен тем, ценовые индикаторы могут утратить объективность. Рыночная стоимость актива является самым объективным критерием его качества. Другое дело, когда в ходе кризиса стоимость активов существенно меняется в меньшую или большую (например, валютные актвы в период ослабления рубля) сторону, сжимая или раздувая балансы банков. Поэтому, в частности, АРБ обращалась с просьбой к Банку России о введении временного порядка особой оценки рыночных активов и регулятор пощёл нам навстречу.

- Как справиться с основной концептуальной проблемой, которая заключается в том, что риск-менеджмент развивался в «описательной парадигме», отражая события и взаимосвязи существовавшие в прошлом? (Сибирский институт управления - филиал РАНХиГС)

Оценка будущей конъюнктуры на основе прошедших событий - неизбежный недостаток самой системы прогнозирования экономических процессов.

- Как повысить эффективность системы управления банковскими рисками в период кризиса? (Сибирский институт управления - филиал РАНХиГС)

Во время кризиса банкам явно не до улучшения систем управления рисками. Совершенствование данного процесса всегда ведётся в спокойные годы, но на основе полученного во время кризиса опыта.

- Планируется ли реконфигурация банковских систем управления риском таким образом, чтобы банковские сотрудники любого уровня могли самостоятельно принимать правильные решения? (Сибирский институт управления - филиал РАНХиГС)

Нет, иерархия принятия решений, особенно в области риск-менеджмента, всегда должна присутствовать.

- Какие инструменты макропруденциального регулирования наиболее эффективны в условиях нестабильности экономической среды?  (Сибирский институт управления - филиал РАНХиГС)

Выводы об эффективности элементов макропруденциального регулирования сделать сложно, поскольку это целостная система. Сложно выделить вклад правил создания резервов, или расчёта капитала, или управления ликвидностью в общую устойчивость как банка, так и системы в целом. С моей точки зрения, нестабильность экономики сама по себе является проверкой эффективности банковского регулирования. И пока, несмотря на ряд недостатков, используемые в России и в мире принципы банковского регулирования с этой задачей достойно справляются.

- Каким образом будет осуществляться оценка эффективности антикризисного регулирования банковской деятельностью? (Сибирский институт управления - филиал РАНХиГС)

Вероятнее всего, по времени от начала стагнации в банковской системе до момента достижения банками предкризисных показателей роста активов, капитала, кредитного портфеля, депозитов.

- Насколько вероятно использование контрциклического резервирования в банковском секторе РФ, какова его целесообразность в целом для России с учетом процикличности развития отечественной банковской системы? (Уральский федеральный университет)

Смысл системы резервирования не позволяет ей быть контрцикличной, ибо если качество актива ухудшается в силу субъективных или объективных обстоятельств, то должны расти и резервы. И наоборот: если качество активов улучшается, то объём резервов снижается. Контрциклическая модель: «ухудшение качества – снижение резервов» - выглядит нелогичной. Другое дело, что если падение качества происходит в связи с объективными причинами, например рецессией в экономике, то банкам рационально дать некоторые послабления в интенсивности наращивания резервов, чтобы кредитование остающихся надёжными заёмщиков замедлялось не сильно.

- Планируется ли в ближайшее время дальнейшая докапитализация банковского сектора? Нужно ли это? (Московский государственный юридический университет имени О.Е. Кутафина)

Мы очень надеемся, что докапитализация банков будет продолжена. АРБ предлагает следующий критерий: банки с капиталом не менее 1 миллиарда рублей, входящие в число 3-х крупнейших по кредитованию МСБ в регионе регистрации банка или осуществляющие кредитование МСБ не менее чем в 5 субъектах РФ (при этом остаток задолженности по кредитам МСБ составляет не менее 25% от общего кредитного портфеля).

- Как усиление экономической интеграции в рамках Таможенного союза и ЕврАзЭС сможет повлиять на создание единой валюты? (Уральский федеральный университет)

Пока сложно говорить о создании единой валюты на пространстве ТС. Вот информация к размышлению: прообраз ЕС (Европейское объединение угля и стали) было образовано в 1951 году, а единая валюта – евро – была введена в обращение в 1999 году.
Учитывая, что договор о создании Таможенного союза был подписан в 1995 году, а реализовываться стал в 2009 году, можно говорить о том, что пока планы по созданию единой валюты пока находятся в статусе долгосрочных. Конечно, нам будет проще, чем ЕС в силу существования общей валюты во времена СССР, но всё равно это вопрос как минимум не текущего десятилетия.

- Планируются ли изменения в политике работы с иностранными инвестициями? (Тольяттинский государственный университет)

В России начинается законодательное стимулирование репатриации выведенных из страны капиталов. С моей точки зрения, это окажет позитивное воздействие на инвестиционный климат и с точки зрения нерезидентов.

- Каковы перспективы еще большего снижения цен на нефть и последствия для курса национальной валюты? (Тюменский государственный университет)

Рубль становится всё менее зависим от цен на нефть, поэтому сейчас давать прогнозы о его поведения можно весьма условно. По крайней мере, в сторону укрепления рубля играет фактор устойчивого снижения внешнего долга России.

- Какие меры тактического характера в современных экономических условиях целесообразно применять, как на макро-, так и на микроуровне?(Тюменский государственный университет)

Уже массово применяют очевидную меру – сокращение издержек. Пока это самое главное направление. В условиях нестабильности иногда оправдывает себя расширение бизнеса, например, путём покупки подешевевших активов или увеличения вложений в основные фонда. Но пока это удел только тех организаций, у кого есть достаточный объём ликвидности.

- Как, на ваш взгляд, влияет тактика банков, направленная на извлечение сиюминутной прибыли, на политику Банка России, направленную на стабилизацию финансовых рынков в условиях кризиса? (Тюменский государственный университет)

Банк России не может не быть в курсе стратегий банков на валютном и ином видах рынков.

Иногда, конечно, банки используют полученную от мегарегулятора ликвидность на покупку валюты, но, в основном, по поручениям клиентов, и в меньшей степени по своему желанию.

Поэтому ЦБ вполне может принять меры рыночного (особо подчёркиваю это) характера для улучшения ситуации.

В частности, АРБ предлагает расширять инструментарий кредитования банков под залог нерыночных активов (кредитов на реализацию инвестпроектов, ссуд малому и среднему бизнесу, ипотечных кредитов). Тогда ресурс для краткосрочных операций на валютном рынке будет существенно ограничен.

- Какие источники финансовых ресурсов будут наиболее востребованы российскими коммерческим банками в 2015 г.? Считаете ли вы их достаточными для развития банковской системы РФ? (Воронежский государственный университет)

Мы надеемся, что в 2015 году, как и в предыдущем (когда рост составил почти 57%) будет иметь место приток средств организаций на счета в банках. Кроме того, наметилась стабилизация ситуации на рынке депозитов физических лиц.

- Как будет себя вести ставка по займу для инвестиционных проектов в этом году? (Сибирский институт управления - филиал РАНХиГС)

Она уже точно не будет расти, поскольку и так спрос на кредиты очень низкий. Мы рассчитываем, что она уменьшится по мере снижения ключевой ставки ЦБ.

- На ваш взгляд, стоит ли ожидать снижения ключевой ставки во 2-м квартале 2015 года? (Брянский государственный университет имени ак. И. Г. Петровского)

Надеюсь, что ключевая ставка и далее будет снижаться.

- Когда и при каких условиях ставка кредитования малого бизнеса, в том числе и в сельском хозяйстве, станет приемлемой и сопоставимой с рентабельностью производства? (Вятский государственный университет)

В рамках подготовки к XXVI Съезду АРБ был подготовлен доклад Ассоциации, где был проведён расчёт величины процентной ставки, которая при нынешних значениях рентабельности бизнеса не должна превышать 9% годовых по рублёвым ссудам. Тогда можно ожидать роста инвестиций в основные средства со стороны предприятий из различных секторов экономики.

- В последнее время ЦБ активно отзывал лицензии у коммерческих банков. Следует ли ожидать новых отзывов в текущем году? (Сибирский институт управления - филиал РАНХиГС)

То, что Банк России будет и в этом году отзывать лицензии у кредитных организаций, не подлежит сомнению. Но он, надеюсь, будет идти меньшими темпами. Кроме того, отрадно констатировать, что ЦБ всё чаще прибегает к практике санаций.

- Хочется поднять вопрос ответственности каждого представителя топ-менеджмента банка перед обществом. Если ЦБ РФ отбирает лицензию у коммерческого банка, то не пора ли называть персоналии, ответственные за ущерб обществу, стране и делать эту информацию достоянием общества. По силам ли такая задача АРБ? (Московский государственный институт культуры)

м Фактически такая информация уже предоставляется регуляторами, правоохранительными органами и судами. Это их сфера компетенции и ответственности. Кстати, виновным человека может признать только суд. АРБ не занимается надзором за работой банков, поэтому с нашей стороны публиковать такие данные как минимум некорректно.

- Какие меры планируют предпринять банки, чтобы сохранить сбережения во время кризиса? (Сибирский институт управления - филиал РАНХиГС)

Основная мера – рост отчислений в резервы, объём которых за прошлый год увеличился на 42%.

- Выгодно ли сейчас вкладывать деньги в драгоценные металлы? (Сибирский институт управления - филиал РАНХиГС)

Центральные банки многих стран, активно покупая валюту с конца 2013 года, действительно так считают. А они квалифицированные, стратегические инвесторы, готовые и к падению стоимости металлов (что достаточно часто наблюдается).

Вообще, как показывает практика, вложения в драгметаллы должны быть очень долгосрочными – не менее 10 лет, чтобы иметь значимый шанс стать выгодными.

- В связи с нынешней экономической ситуацией в стране и нестабильностью банков, стоит ли открывать свой счет? И если открывать, то, на какие принципы опираться при выборе банка? (Сибирский институт управления - филиал РАНХиГС)

Если Вы физическое лицо или индивидуальный предприниматель, то всё, что Вам требуется знать – это участвует ли рассматриваемый банк в Системе страхования вкладов. С юридическими лицами сложнее, но они обычно открывают несколько счетов в различных банках.

- В каких целях ЦБ России планирует отказаться от 100% компенсации по вкладам физических лиц? (Новосибирский государственный университет экономики и управления)

Банк России не ставит перед собой такую задачу, поскольку не отвечает за сохранность депозитов. Более того, по моей информации, против этой меры и профильное Агентство по страхованию вкладов.

Изменение в механизме работы Системы страхования вкладов имеют одну цель – введение ограничений для банков, принимающих на себя повышенные риски и потому предлагающие депозиты по повышенным ставкам. Такие ограничения можно ввести двумя путями. Первый – изменением методики расчёта страховых взносов банков. Второй – стимулированием вкладчиков к выбору более стабильного варианта размещения депозита. Одинаково широко обсуждаются оба варианта. По мнению большинства банков, из предложенной альтернативы целесообразнее всего выбрать первый способ. Но не сейчас, когда ситуация в банках и так напряжённая, а в стратегической перспективе, когда экономика страны выйдет из рецессии. Сегодня неуместно даже поднимать этот вопрос.

- Способны ли программы лояльности, разработанные банком, снизить риски потери клиентов? (Сибирский институт управления - филиал РАНХиГС)

В целом, эти программы имеют положительный эффект. Но приоритетным способом удержания клиентов является общая политика банка, его готовность идти на диалог с клиентом. Как показывает опыт пройденных кризисов, значение для клиентов имеют не программы лояльности, а репутация банка в их собственных глазах.

- Проблемы и перспективы развития дистанционного банковского обслуживания на современном этапе? (НИ Томский государственный университет)

Общие проблемы ДБО известна и универсальна: надёжность защиты информации у массовых пользователей. В России к ней добавляется низкий уровень раскрываемости (я уже не говорю о предотвращаемости) преступлений в IT-сегменте.

В то же время, рынок ДБО уверенно растёт. По мере улучшения ситуации в экономике и стабилизации положения банков они будут больше инвестировать в этот сегмент, способствуя его популяризации.