АРБ озвучила свою позицию по увеличению лимита страхования вкладов

Эксперты Ассоциации российских банков прокомментировали предлагаемое Минфином России увеличение лимита страхования возмещения до 2,8 млн. руб. по безотзывным сберегательным сертификатам от 3-х лет. В АРБ считают это предложение чисто формальным – «для галочки». Оно совершенно не решает заявленную задачу стимулирования роста долгосрочных вкладов.

Из финальной версии проекта исчезло упоминание о срочных вкладах сроком свыше 3-х лет (на них приходится всего 1,2% объема вкладов на 1.01.25), т.е. на данный вид вкладов увеличение лимита не распространяется.

Причем по данным ЦБ РФ объем сберегательных сертификатов на начало года составил всего 4 млрд. руб. (при общем объеме вкладов населения 57 трлн. руб.). Данный продукт, на настоящий момент, является абсолютно невостребованным и малопривлекательным для вкладчиков. Поэтому говорить о том, что предлагаемое новшество будет существенным стимулом для привлечения длинных денег некорректно.

По мнению АРБ, в условиях, когда 87,1% средств населения в банках – краткосрочные (до 1 года) вклады, действующая ставка ЦБ составляет 21% годовых, соответственно, ставки по вкладам находятся на аналогичных уровнях, официальная инфляция по 2024 году составила 9,52%, инфляция за первые три месяца текущего года устойчиво превышает 10%, ожидать значительного роста долгосрочных вкладов абсолютно нереалистично.

Только снижение уровней инфляции до цели регулятора 4% и снижение ставки ЦБ ниже 10% годовых и поддержание этих значений в течение хотя бы 2-х лет могут создать реальные условия для увеличения удельного веса долгосрочных вкладов.

Немного статистики:

• 97,3% вкладчиков по состоянию на 1.01.25 имеют вклады на сумму до 1,4 млн. руб. (на них приходится 35,3% всего объема вкладов):
• только 0,8% вкладчиков имеют вклады на сумму более 3 млн. руб. (на них приходится 47,7% от общего объема вкладов);
• в структуре рублевых вкладов доля вкладов сроком свыше 1 года за год сократилась с 15,9 до 12,9 % (данные на 1.01.25); доля вкладов сроком до 90 дней сократилась с 38,7 до 35,2%, сроком от 3 до 6 месяцев сократилась с 17,3 до 14,8%;
• резко выросла доля вкладов на срок от 6 месяцев до года- с 28,1 до 37,1%.

При этом следует отметить, что действующий лимит страхового возмещения в 1,4 млн. руб. был установлен в декабре 2014 года, с тех пор официальная инфляция за период 2015-2024 составила почти 100%.

В рамках совершенствования системы страхования вкладов в целях создания условий для формирования долгосрочных источников фондирования АРБ еще осенью прошлого года предложила увеличить действующий лимит страхового возмещения в 1,4 млн. руб. (установлен в декабре 2014 года) до 3 млн. рублей по вкладам сроком до трех лет, по долгосрочным вкладам сроком более трех лет - до 10 млн. руб.

Данное предложение также закреплено в Постановлении Съезда АРБ от 2.04.25.

Решение задачи стимулирование роста долгосрочных вкладов необходимо рассматривать с различных позиций.

Первое, позиция банка: какую ставку банк может предложить на 3 года сейчас? Кривая доходности однозначная направлена вниз, так на короткие вклады в 6 месяцев ставка максимальная, а на 3 года она минимальная. Банк понимает, что идет работа по таргетированию инфляции и возможно на следующий год ключевая ставка будет ниже и поэтому взять на 3 года деньги под 20% годовых представляется неразумным.

Теперь посмотрим на ситуацию глазами потребителя. У него есть денежные средства, которые пусть только частично застрахованы системой страхования вкладов. У него есть альтернатива разместить под 20% на 6 месяцев или разместить на 3 года, например, под 12% (пусть и с большим лимитом страхования). Это в условиях значительной волатильности рубля и высокой инфляции. Конечно, потребитель примет решение разместить деньги на более короткий срок.

Понятна задача стимулирования привлечения средств населения. При этом задача стоит не только в привлечении на длительные сроки, но еще и еще на условиях безотзывности, что может создаст определенные предпосылки для развития инвестиционных проектов и долгосрочных кредитов.

В данном случае мы опять смотрим на то насколько готов будет потребитель к таким решениям. Поэтому первым шагом должны быть активности, которые приведут к увеличению объемов на вкладах с большими сроками. А вопрос формирования безотзывных вкладов или сберегательных сертификатов будет идти уже вторым этапом.

Еще один фактор. Допустим такую ситуацию: клиенты привыкли к получению высоких процентов по вкладам и в ситуации, когда учётная ставка будет снижаться и их доходы падать, они будут искать альтернативы по размещению средств в более доходные инструменты. В данном случае существует определённый риск, но может произойти отток вкладов, например, на рынок недвижимости, золота или даже криптовалют. В данном случае увеличение лимита страхования вкладов может сыграть определённую роль для удержания средств населения в банках.

В декабре 2014 года был увеличен лимит страхования вкладов до 1,4 млн рублей и с тех пор не менялся. За 10 лет инфляция составила порядка 100%, т.е. 2,8 млн. руб. сейчас эквивалентны 1,4 млн. руб. 10 лет назад.

Поэтому вопрос увеличения лимита страхования назрел.

Какой компромиссный план мог бы представиться разумным: возможно, это должна быть диверсификация по срокам на первом этапе.

Например, на вклады свыше трёх лет вводится лимит страхования 10 миллионов, на вклады до трех лет - 3 млн руб.

Возможен и более ступенчатый вариант. Вторым этапом уже можно вводить безотзывные вклады на больший срок и по ним также менять лимиты. Должны быть определенная система и условия для того, чтобы повысить доверие населения к долгосрочным вкладам и ситуация, наконец, сдвинулась с мертвой точки.